Торговля с фундаментальным анализом
Фундаментальный анализ может быть практикой оценки цены акций компании путем сравнения базовых элементов в балансе бизнеса в дополнение к общим факторам рынка. Как правило, он не включает анализ диаграммы, то есть домен технического анализа.
Основным принципом фундаментального анализа было бы найти прибыльные компании для покупки путем сравнения доходов, продаж, управления и т. Д. Вы можете найти две формы драйверов для проверки в фундаментальном анализе: внутренние драйверы и внешние драйверы.
Внутренние водители - это факторы компании, которые напрямую связаны с конкретным бизнесом. Например, обязательства, активы, доходы, доход, продукты, управление и т. Д. Это действительно эти характеристики в организации, которую вы будете сравнивать с другими в той же отрасли. Это позволяет трейдеру получить общие знания о том, где корпорация «сидит» в отношении других с аналогичными предприятиями. Трейдер также может использовать эти внутренние числа для расчета различных соотношений, которые могут помочь определить, недооценен ли бизнес или переоценен.
Кто может быть руководством? Что они делали раньше? Каково качество продукта и разнообразие управленческой команды? Каждый из этих вопросов может привести к расширенной дискуссии, касающейся подробностей каждого человека в общем управлении. Трейдеры должны использовать отчеты, новости, интернет, а также другие источники, чтобы помочь принять наилучшее решение относительно команды менеджеров.
Какими будут продукты и/или услуги компании? Так как именно это сравнивается с другими конкурентными продуктами? Что уникально? Почему это лучше? Если вы обычно не будете готовы выбрать продукт компании, почему вы можете потратить деньги на эту компанию? Компании с низкими продуктами, слабыми циклами разработки/продукта, низкокачественные компании обычно не длится очень долго.
Производство имеет важное значение для компаний, которые производят нефть/газ, древесину, электроэнергию, металлы и т. Д. Их стоимость сильно зависит от производства, а также текущей стоимости товаров. Чем больше организация производит, тем больше она может заработать. Когда эти конкретные товары варьируются за счет, чем выше достойность товара, тем больше перспектива прибыли. Масло действительно идеальное измерение этих отношений. По мере того, как мировые цены на нефть возрастают, достойность нефтяных компаний.
Окраска прибыли необходима, или, например, прибыль, как правило, имеет важное значение. Прибыль можно рассматривать как ключевой камень для фундаментального анализа - чем более прибыльный бизнес, тем больше перспектива дивидендов, а также рост цен. Большинство методов оценки сравнивают прибыль в нескольких или другой форме по сравнению с аналогичными компаниями.
Компании, которые еще не получили чистую прибыль, остаются на первых этапах развития. Хотя эти предприятия, как правило, имеют более существенный потенциал роста, существует также больший риск. Компании, которые приносят чистую прибыль, обычно можно рассматривать на рынке. Там меньше риска, и, как правило, стоимость акции будет отражать это. Аксиома вот что, чем больше бизнес, тем больше бизнес, вероятно, будет стоить.
Есть ли институциональное присутствие? Сумма институционального присутствия зависит от количества акций, которые принадлежат институциональным инвесторам (взаимные фонды, пенсионные фонды, инвестиционные дома и т. Д.). Поскольку небольшие компании созревают, существует точка, когда они будут признаны институциональными инвесторами. Когда эти учреждения начнут покупать компанию, цена акций будет отражать это признание (также, если они распроданы, это будет видно по цене акций). Более крупные и гораздо более устоявшиеся компании обычно имеют более крупное институциональное присутствие в процентиле, чем небольшие компании (Micro-Caps, как правило, практически не имеют ничего).
В то время как анализ объемных схем находится в сфере технического анализа, объем также может использоваться в качестве простого индикатора. У бизнеса, который вы рассматриваете, достаточно объема акций для продвижения ваших акций на более позднее время?
Внешние факторы - это факторы, которые находятся за пределами влияния вашей компании, которые могут повлиять на прибыльность. Например, экономика, инфляция, уровень процентов, политика, рынок облигаций и т. Д. Внешние факторы могут по -разному интерпретировать разными людьми. Помните, секрет абсолютно никакого.